マルキールがヘッジファンドを切る (ヘッジファンドのバイアス) : 吊られた男の投資ブログ (インデックス投資)

2012年02月12日00:19 マルキールがヘッジファンドを切る (ヘッジファンドのバイアス) カテゴリ投資信託・ETF tsurao Comment(0)Trackback(0) 先のヘッジファンドのパフォーマンスで、ヘッジファンドの生き残り/バックフィル・バイアスに関する実証研究として挙げた、インデックス投資の大御所MalkielとSahaの『Hedge Funds: Risk and Return』の紹介です。 ●レポート全文：Hedge Funds: Risk and Return MalkielとSahaはTASSのデータベースに登録されたヘッジファンドの数字を使って検証しています。 株式のパフォーマンスを測定するには株式のトラックレコードがあります。 ヘッジファンドにもトラックレコードがあり、いくつかのデータベースも存在します。 しかし、ヘッジファンドのトラックレコードには大

[yasudayasu]

ヘッジファンドの主な顧客である機関投資家にとっては、サバイバーその他のバイアスなんてずっと昔から当たり前のように理解しているお話。