asahi.com（朝日新聞社）：デリバティブ倒産増加 中小が円高で損失、銀行に恨み節 - 社会

為替変動によるリスクを避けるための金融商品「デリバティブ」を銀行から購入した中小企業が、急激な円高でかえってその取引による損失が生じ、倒産に至ったケースが相次いでいる。「融資とセットで購入させられた」など、銀行に対する企業側の不満は強く、全国銀行協会への苦情・相談件数も増加した。金融庁は深刻な事態として実態調査に乗り出した。 東京都内の食品輸入販売会社は今年９月、約５億円の負債を抱えて倒産した。担当者によると、中国などアジア各国からドル建てで食品を輸入していた同社は２００３年ごろ、３銀行から勧められ、デリバティブを購入。デリバティブは企業と銀行が事前に決めた交換レートでドルを取引できる金融商品で、１ドル＝１２０円だった当時、１１０円で購入できる契約だった。 担当者は「円安が続くからお得だと言われた。初めて銀行の接待を受け、銀座でステーキを食べた」と契約時を振り返る。だが、０８年秋のリー

[oku1]

もしかして、Beal も EDELWEISS も MAMMUT も 5.10 も兎に角クライミングギアやシューズ・ロープの類が一切安くならんのは、これで、やられてるからか？

[onigiri_srv]

抱き合わせで買わせちゃうんですよね。これで行政指導食らった人が郵政で社長やったりしてましたが。

[kaeru333]

ひどいと思うけど、それでも自己責任なんだよね。

[jiaozi]

この件についてはダイアモンドオンラインでも既報（id:entry:26915942）。融資と抱き合わせにされたら、断りにくいよね。

[CavalleriaRusticana]

　だから、銀行なんてもんとは、取引せんほうがいいんじゃ、と。

[Lunaetlinetito]

外為と営業担当が売込に来て信用して契約するも外為業務はすでに支店を離れセンター化しており営業担当は外為に対して恐ろしい程に無知で解約しにくいしか言わないと聞いた/自分からと違い勧誘で徳した人いるのかな

[maronyt]

「デリバティブは企業と銀行が事前に決めた交換レートでドルを取引できる金融商品」→まず、取引相手はこの場合先物市場で銀行は仲介するだけ、次に、この説明は為替先物のことでデリバティブ全般のことではない。

[rongjing]

こういう報道から、「だから金融教育をしっかりしよう。」になってほしい。「金融商品を複雑にするのは、買い手が損するような仕組みを見えにくくするため」くらいわかれば銀行に騙されることはなくなる。

[private_John-Doe]

日経によると、今年倒産した20社を業種別にみると水産物輸入販売が9社、商品雑貨輸入販売が6社。一応はまともな為替リスク対策目的とも見えるが、さて。

[hihi01]

こういうのってほんとうに恐い。中小企業にとっては為替デリバティブとかタレブの第四領域そのもの。

[neco22b]

中小企業「デリバティブってなんですか？」、銀行「魔法の言葉です。びびデリバティブー。」、中小企業「ひでぶ！」

[Dawson]

バブル期の不動産融資と構造は全く同じ。「これから不動産はどんどん上がるからいま買いなさい。融資するから」と。

[strawberryhunter]

なんで銀行相手にギャンブルまがいの勝負をしなければならないのか。法律で規制してもいいくらいだろ。

[monaken]

これってバブルの時も同じようなことがあったよね

[eurodollari]

強引な営業が行われていたとしても、潰れたのは経営者の責任。為替のデリバティブなんてリテールFXで簡単にヘッジできる。

[ryusei_m]

銀行員だけは信用しちゃならねぇ。仕事と関係ないところでも心がけていること。

[SyncHack]

http://diamond.jp/articles/-/10258 が詳しい。id:guldeen 「外国貿易や外国為替取引を行う企業」には勧誘OKという例外があったらしい。id:rikzen 今回のケースでは銀行に負け無し。結果から自分の無知を活用するアレは日本固有ｗ。

[tdam]

メインバンク側の強引な契約がなかったとすれば、経営者の自己責任。為替変動のリスクヘッジのためにある程度デリバティブ取引を行う経営判断はあり。にしても、銀行はここまでの円高を予想していたのかどうか。

[rikzen]

「勝てば俺のおかげ、負けたら銀行のせい」ルールがここにも。もし勝ってたら企業も銀行も得をしてたし、負けたら企業も銀行も損をした。銀行を悪者にしておけばそれで解決というのは日本の伝統芸能ではあるが…。

[API]

２００３年時点での円安予想は正しい。銀行もリーマンショックまでは予想できなかったんでしょうな。

[ken409]

借り手の弱みに付け込んで…。

[setagayatagayase]

「デリバティブ倒産」みたいな言葉は絶対に流行語大賞に選ばれない。 デリバティブ倒産増加　中小が円高で損失、銀行に恨み節

[guldeen]

融資の条件に、最近の銀行はこんなの買わせるのか？恐ろし過ぎる…。id:SyncHack↑ども。銀行ってこういう時、ムチャな物を担保に取りますね…。

[hiroomi]

「９０円台に突入した。それでも不利な１１０円でドルを購入しなくてはならず、「本業は黒字だが、デリバティブの損失が上回る」。デリバティブの中途解約も考えたが、違約金を負担できなかった」期間長すぎか。

[doctorhoi]

銀行に顧客満足とか求めるのは無理な話なのかね。

[tanakamak]

買わされる方もだが、売らされる方もよく理解していない商品というのは…

[daybeforeyesterday]

倒産の会社が父さんした！

[ranobe]

投資銀行よりレバ掛けていたとか、レバレッジ経営のお手本ですやん！

[electrolite]

デリバティブだけど外貨建て決済リスク回避用の為替先物だし、急激に変動したら損するのは当然で、銀行がどうのこうのの話じゃない。2003年から購入しているわけだし。バイアスかかりすぎ、追証のことを違約金とか。

[nanoha3]

融資とセットで販売して手数料稼いで、それで円高の煽り受けて融資先破綻とかアホすぎるな。　/売りポジションのデリバティブ売るとか鬼畜。銀行から売ってくるデリバティブ、仕組み債は碌な商品がない。